跨时间框架的分形突破传导

研究问题

当快时间框架上发生突破时，它是否会传导为慢时间框架上的可交易方向性行情——并且这种传导能否用 SPXW 0DTE 期权暴露来表达？

方法

• 研究突破在 1m、5m、15m 时间框架间的传导。
• 比较三种复杂度递增的策略变体（A/B/C）。
• 在研究层用 Black-Scholes 为期权暴露定价。
• 同时运行完整的 20 年分析与单独的样本外分析。
• 将验证后的设计落入实现套件，带有 VIX 体制过滤与 IBKR 集成。

发现

该研究以多个版本（v1–v5）记录，并附统计验证与参数调优指南。20 年与样本外报告刻画了传导效应在何处最强、在何处衰减，并将结构性研究结论（SPX 点位层面）与期权层执行假设区分开来。

后续工作

• 在 Black-Scholes 研究代理之外，进一步收紧期权层的执行现实性。
• 用 Donchian 0DTE 负结果研究的教训对体制过滤进行压力测试。
• 仅推进那些在明确成本假设下仍能通过样本外的变体。